Xeneta : Longue

dans Actualités maritimes internationales01/06/2023

L'industrie du fret maritime a connu une chute des taux mondiaux à long terme d'une ampleur sans précédent en mai, le coût contractuel des conteneurs maritimes ayant chuté de 27,5 %. L'évolution, détaillée par l'indice d'expédition de Xeneta (XSI®), marque le neuvième mois consécutif de baisse des tarifs, et est la plus forte baisse mensuelle jamais enregistrée sur le XSI®.

Une nouvelle réalité

"Si les observateurs du secteur se demandaient à quel point cela pourrait être grave pour les transporteurs après la chute de 10% des taux à long terme observée en avril, voici la réponse", commente Patrik Berglund, PDG de Xeneta, basée à Oslo. "Il s'agit de la plus forte baisse que nous ayons jamais connue sur le XSI®, qui retrace l'évolution des taux mondiaux en temps réel, et cela brosse un sombre tableau de l'état de l'industrie."

Il poursuit: "Les baisses mensuelles sont devenues la" nouvelle normalité "à l'heure actuelle, mais c'est un effondrement. Les raisons derrière cela sont multiples, mais le principal moteur est le fait que mai marque le point où les contrats de 12 mois existants aux États-Unis arrivent à leur conclusion et de nouveaux accords entrent en vigueur. Ceux-ci reflètent la réalité des marchés moroses d'aujourd'hui, ils sont donc proposés à des prix beaucoup, beaucoup plus bas que leurs prédécesseurs. L'impact de cela sur l'industrie au sens large est là pour que tout le monde puisse le voir.

Fin d'une époque

La baisse est particulièrement remarquable car c'est la première fois que les taux à long terme enregistrent une baisse d'une année sur l'autre depuis la fin de 2020. Les transporteurs, note Berglund, ont bénéficié d'une augmentation bien documentée de leurs revenus tout au long de la pandémie - grâce à des chaînes d'approvisionnement perturbées , forte demande, congestion et manque d'équipement – ​​mais cette époque, dit-il, est « bel et bien révolue ».

"Le XSI® mondial est maintenant en baisse de 42 % d'une année sur l'autre", révèle Berglund, "et avec l'incertitude macroéconomique persistante, l'évaporation des volumes d'échanges et un sens plus large des flux géopolitiques, les présages à court terme de l'industrie ne suggèrent pas de mouvement ' dans le noir". C'est très inquiétant pour les transporteurs, qui font des heures supplémentaires pour gérer la capacité - ajustement des vitesses des navires, restructuration des services et suppression des départs - et tout cela en vain. Ceux qui sont le plus exposés aux longues- les contrats à durée déterminée ressentiront des difficultés financières croissantes."

Cauchemar américain

D'un point de vue régional, les développements à long terme aux États-Unis attirent l'attention sur XSI®. Le sous-indice des importations américaines s'est effondré de 40,6 % d'un mois à l'autre et a maintenant perdu 54,6 % de sa valeur depuis son pic d'octobre de l'année dernière.

En dollars, cela équivaut à une baisse du prix contractuel moyen des conteneurs maritimes entre l'Extrême-Orient et la côte ouest des États-Unis de 6 140 USD par FEU d'une année sur l'autre (une baisse de 76 % sur cette principale route mondiale). Les volumes totaux des importations révèlent la situation alarmante, avec des volumes vers les États-Unis en baisse de 21,1 % au premier trimestre, tandis que ceux en provenance d'Extrême-Orient sont en baisse de 25,9 %. À l'inverse, le sous-indice des exportations américaines a enregistré une croissance limitée (le seul chiffre XSI® à le faire), avec une hausse de 5,1 % d'un mois sur l'autre.

Le seul chemin est vers le bas

Sans surprise peut-être, l'ampleur de la baisse du sous-indice des importations américaines n'a été égalée que par celle des exportations de l'Extrême-Orient, ce sous-indice ayant chuté de 38,6 % en mai. Cet indice a maintenant perdu plus de la moitié de sa valeur rien qu'en 2023 et est en baisse de 58,5 % d'une année sur l'autre. En termes de volume, les exportations conteneurisées depuis l'Extrême-Orient ont chuté de 10,5 % au premier trimestre et ne sont plus que de 3,3 % par rapport aux chiffres du premier trimestre 2019. L'XSI pour les importations d'Extrême-Orient a mieux résisté, en termes relatifs, avec une baisse de 6,9 %, laissant l'indice en baisse de 28,6 % en glissement annuel.

Patrik Berglund, PDG de Xeneta

Les accords contactés pour l'Europe n'ont pas échappé à un "mois sanglant" pour l'industrie, les deux sous-indices perdant de la valeur. La référence des importations a baissé de 11,1 % par rapport à avril (32,6 % depuis le début de l'année), tandis que sa contrepartie des exportations a chuté de 15,9 % (correspondant à la baisse par rapport au mois précédent).

L'intrigue se corse

"Avec la baisse de la demande d'exportations conteneurisées en provenance d'Extrême-Orient et le manque d'appétit pour les importations aux États-Unis, nous assistons à une sorte de" recul "des deux forces qui stimulent traditionnellement la croissance du commerce mondial", note Berglund. "Les transporteurs ne peuvent pas faire grand-chose pour protéger leurs précieux tarifs à long terme dans ce type de climat, surtout si l'on considère que les navires commandés pendant le" boom "de la pandémie commencent maintenant à gonfler la capacité globale de l'industrie.

"Il s'agit d'une baisse mensuelle des tarifs contractuels qui fait les gros titres", conclut-il, "mais ce n'est pas la fin de l'histoire. D'autres développements attendent à l'horizon dans ce qui sera une année très difficile pour la communauté des transporteurs. Surveillez cet espace." Source : Xeneta